Rovnica peňažných tokov je založená na skutočnom zvýšení a znížení peňažných prostriedkov spoločnosti počas účtovného obdobia. Peňažný tok sa vypočítava tak, že sa z výkazu ziskov a strát firmy a zmien v súvahových položkách vyčlenia položky bez prepočtu. Peňažný tok je užitočným ukazovateľom finančného zdravia spoločnosti.
Úpravy výkazu ziskov a strát
Nekundové náklady na výkaz ziskov a strát spoločnosti sa musia pripočítať k výkazu peňažných tokov. Tieto náklady zahŕňajú odpisy a amortizáciu. Ide o výdavky, ktoré nie sú skutočnými hotovostnými výdavkami, ale účtovnými nákladmi. Sú navrhnuté tak, aby odrážali hodnotu majetku ako strojové zariadenie alebo patent, ktorý časom stráca hodnotu. Napríklad, ak spoločnosť kúpila dodávkový vozík za 20 000 dolárov, niektorá z hodnôt nákladného vozidla sa stratila, aby sa nosila každý rok. Suma, ktorú vozidlo znehodnotí v priebehu tohto roka, je nákladová položka vo výkaze ziskov a strát.
Úpravy bilančných položiek
Firma musí upraviť hotovosť podľa zmien v položkách súvahy. Ak firma zvyšuje výšku výdavkov alebo platia účty, musí sa hotovosť znížiť. Naopak, ak firma zvyšuje vypožičané množstvo peňazí, zvyšuje sa hotovosť. Ak firma zvyšuje svoje záväzky tým, že poberá úver od banky, mala by sa zvýšiť hotovosť. Nakoniec, ak iní investori nakupujú akcie alebo dlhopisy od spoločnosti, zvyšujú sa hotovosti.
Tipy a triky
Úpravy peňažných tokov z účtovnej súvahy môžu byť intuitívne. Dobrým pravidlom, ktoré treba dodržiavať, je pripomenúť, že to, čo zvyšuje záväzok, zvyšuje hotovosť. Napríklad, ak sa saldo splatných záväzkov firmy zvýšilo z jedného účtovného obdobia na ďalšie, úprava hotovosti by znamenala zvýšenie hotovosti v dôsledku zmeny. Účtovný tím spoločnosti by mal vykonávať vytváranie výkazov peňažných tokov, aby zistil správne úpravy prostredníctvom opakovania.
Výstraha
Spoločnosti, ktoré ignorujú peňažný tok, to robia na svojom nebezpečenstve. Peňažné prostriedky sú životnou silou spoločnosti. Účtovné zisky z výkazu ziskov a strát nie sú vždy časované skutočnými výdavkami a výnosmi. Krátkodobé záväzky sa musia zaplatiť, aby väčšina spoločností zostala v obchode. Mnoho firiem odísť z podnikania, pretože peňažný tok neprichádza dostatočne rýchlo na zaplatenie skutočných hotovostných nákladov za položky ako suroviny alebo platy. Spoločnosti, ktoré nedokážu splniť požiadavky na pracovný kapitál, nakoniec zlyhajú.
